Ein klarer Ansatz für Multi-Asset-Anlagen

1. Ein vergleichsweise einfaches weltweit anlegendes Multi-Asset-Portfolio
   Mit Anlagen vorwiegend in liquide Qualitätsaktien und Investmentgradeanleihen auf der ganzen Welt und indem er zu große Positionen in exotische Finanzinstrumente vermeidet, bietet dieser klare Ansatz Investoren ein Portfolio mit leicht verständlichen Ertragsquellen.
2. Eine ausgewogene Kombination aus Wertzuwachs, Kapitalerhalt und laufenden Erträgen
   Global Allocation investiert in Qualitätsaktien, um Wertzuwachs und laufende Erträge zu erzielen sowie in Investmentgrade-Anleihen, die für Kapitalerhalt und laufende Erträge sorgen sollen. Das gut diversifizierte Portfolio, das keine Shortpositionen eingeht, bietet Investoren einen vorsichtigen Ansatz für Wertzuwachs und laufende Erträge mit einem gewissen Schutz vor Verlusten.
3. Eine Historie, geprägt von Stabilität in Aktienmarktabschwüngen
   Durch die Kombination aus wenig korrelierten Aktien und Anleihen in einem gut diversifizierten Portfolio hat sich Global Allocation in volatilen Marktphasen vergleichsweise stabil entwickelt.

Die Informationen zum Index dienen nur zur Erläuterung und zur Illustration. Der Fonds ist ein aktiv gemanagter UCITS. Er orientiert sich an keiner Benchmark. Die Ergebnisse der Vergangenheit sind keine Garantie für künftige Ergebnisse.

Die Zinsen sind vergleichsweise niedrig und die Märkte sind volatil. Zugleich nehmen die politische Risiken zu und die Inflation steigt. In diesem Umfeld könnte Ihre Kunden an einer vergleichsweise einfachen Strategie interessiert sein, die langfristige Ausgewogenheit bietet:

• Wenn ein Fonds ein klare Struktur hat und auf Liquidität achtet, können Kunden die Ertragsquellen des Portfolios leicht erkennen. Das ist vor allem im aktuellen Marktumfeld von Vorteil.
• Global Allocation strebt ein langfristig ausgewogenes Verhältnis zwischen Wertzuwachs, Kapitalerhalt und laufenden Erträgen. Das macht ihn interessant für Investoren, die mehrere Ziele verfolgen.
• Seit seiner Auflegung war der Fonds in volatilen Aktienmarktphasen stabiler als der Index. Im derzeitigen Umfeld könnte er deshalb ein gute Lösung für Ihre Kunden sein.

Auch in diesem Jahr ist Global Allocation gut auf kurz- und langfristige Chancen und Herausforderungen vorbereitet. Zurzeit investiert die Strategie in:

• Unternehmen/Emittenten mit stark steigenden Gewinnen und Aussicht auf steigende Dividenden, beispielsweise aus den Sektoren Informationstechnologie, Gesundheitsversorgung und Finanzen.
• Unternehmen/Emittenten mit mehr Preismacht, die bei hoher Inflation von Vorteil ist, beispielsweise aus den Sektoren Energie, Nahrungsmittel, Getränke und Tabak.

Angestrebt wird ein Gleichgewicht aus drei Zielen: langfristiger Wertzuwachs, Schutz des investierten Kapitals und laufender Ertrag – durch Investitionen in Aktien und Anleihen sowie andere Festzinsinstrumente aus unterschiedlichen Ländern.

Global Allocation wird nach einem Ansatz gesteuert, der auf Einzelwertresearch vor Ort und gesamtwirtschaftlichen Analysen beruht.

• Der Fonds nutzt die Ergebnisse der großen Aktien- und Anleihenplattformen von Capital Group. Dabei arbeiten unsere globalen Analysten eng zusammen, um vielversprechende Chancen am Aktien- und Anleihenmarkt zu finden.
• Unsere Portfoliomanager setzen Überzeugungen um, die auf fundamentalen und gesamtwirtschaftlichen Analysen sowie Einzelwert- und Top-down-Einschätzungen beruhen und stellen so ein gut diversifiziertes Portfolio zusammen.

Capital Group hat über 45 Jahre Erfahrung mit Multi-Asset-Anlagen; die bis in die 1970er-Jahren zurückreicht. Damals haben wir in den USA unseren ersten Multi-Asset-Fonds aufgelegt.

Die Global-Allocation-Portfoliomanager haben im Durchschnitt 27 Jahre Investmenterfahrung. Sie verstehen die komplexen Märkte sehr genau und können in die Wertpapiere investieren, die sie am meisten überzeugen.

Langfristig denken
Wir treffen unsere Investmententscheidungen immer auf Grundlage einer langfristigen Perspektive, sodass wir die gleichen Interessen haben wir Ihre Kunden. Unser Ziel: Überdurchschnittliche langfristige Ergebnisse. Nicht das verwaltete Vermögen bestimmt die Vergütung der Portfoliomanager von Global Allocation, sondern ihr Anlageerfolg.